稳增长组合拳显效 2月PMI超预期回升至50.2%

追风逐日西部新能源基地建设策马扬鞭

虎年开春，中国证券报记者赴四川、甘肃、宁夏等地调研发现，西部地区正成为新能源建设主战场，横亘东西、连接南北的大项目加速落地。筑巢引凤栖，借助丰富的绿电资源和成本优势，西部地区积极参与“东数西算”工程，在促进当地经济驶上快车道的同时，也为稳增长输送源源不断的能量。

稳增长组合拳显效2月PMI超预期回升至50.2%

国家统计局3月1日发布的数据显示，2月中国制造业采购经理指数(PMI)为50.2%，较上月上升0.1个百分点，连续4个月稳定在50%以上。

供应紧张电池级碳酸锂均价突破50万元/吨

百川盈孚数据显示，3月1日，电池级碳酸锂均价较前一日上涨1.01%至50.04万元/吨，突破前期市场50万元/吨的预测价。机构认为，磷酸铁锂厂家的迫切需求是推动价格上涨的主因，供应紧张局面短期难以缓解，电池级碳酸锂价格将持续上涨。

辅助生殖技术首次纳入医保上市公司多点布局

日前，北京医保局、卫健委、人社局发布《关于规范调整部分医疗服务价格项目的通知》，对体外受精胚胎培养等53项辅助生殖技术项目进行了统一定价，并将其中16个项目纳入甲类医保(仅限门诊)，自2022年3月26日起执行，适用于北京市15家基本医疗保险定点的公立辅助生殖医疗机构。机构预测，辅助生殖项目进入医保将推动行业加速发展，下游的医疗服务企业将率先受益。

上海证券报

“规范、透明、开放、有活力、有韧性”目标清晰、坚定世界投行点赞资本市场“中国脚步”

资本市场全面深化改革促进市场活力不断释放、韧性不断提升。2021年，A股直接融资势头保持强劲，IPO数量和募资金额双双刷新历史纪录；股票市场抵御重重挑战，实现了平稳运行，外资持续流入A股市场，以真金白银表达着“看好中国、做多中国”。

数字人民币第三批试点城市即将亮相

上海证券报记者昨日获悉，全国第三批数字人民币试点地区即将亮相。记者梳理全国多个地方的区域经济规划发现，力争跻身新一批数字人民币试点地区名单，成为多个地区的新年新目标。开年以来，河南、福建、黑龙江、重庆、广州等地明确提出积极争取数字人民币试点。

助力“双碳”目标实现上交所“双碳”行动方案出炉

3月1日，《上海证券交易所“十四五”期间碳达峰碳中和行动方案》(下称《行动方案》)发布。《行动方案》提出，在“十四五”期间，力争将上交所建设成为在绿色金融领域有国际影响力的证券交易所。

证券时报

上市公司审计临阵闹分手新手“看门人”密集上岗

证券时报记者按关键字统计发现，自2021年12月1日至2022年2月28日，共有110家上市公司(含1家B股公司)拟变更2021年度审计机构，同比上年度数量呈下降趋势。其中，百亿以下市值上市公司共有90家，成为换所主体，占比超八成。

制造业迎小阳春保持产业链稳定不放松

3月1日，国家统计局公布的中国制造业采购经理指数(PMI)和财新中国制造业PMI数据一致显示，制造业整体景气度持续改善。其中，2月份中国制造业采购经理指数为50.2%，较上月上升0.1个百分点，连续4个月稳定在50%以上，经济运行继续保持稳定。在春节假期、疫情多点散发等因素扰动下，制造业PMI逆季节性回升实属不易。

上交所：全面加强一线监管严格执行退市新规

2021年，在中国证监会的统一领导下，上交所认真落实党中央、国务院关于依法从严打击证券违法活动的决策部署，坚持“建制度、不干预、零容忍”九字方针，坚持“四个敬畏、一个合力”工作理念，坚守资本市场人民性，认真履行自律管理职责，全面加强一线监管，依法依规从严惩处证券违法违规行为。与此同时，更加注重提升一线监管的及时性、透明度和协同性，更加注重维护公开公平公正市场秩序，更加注重保护中小投资者合法权益。

300首周杰伦歌曲仅五毛？电商平台版权乱象该出手了

知识产权保护力度不断加强，社会公众版权意识逐渐提升，如今，许多用户已经养成为视频、音乐、图片等内容产品付费的习惯。这部分收入，成为内容运营平台的重要收入来源。

证券日报

国资委：严禁超越财务承受能力举债投资

3月1日，国资委召开“国有企业瘦身健体专题推进会”。本次会议按照国企改革三年行动高质量收官的要求，重点对国有企业瘦身健体工作进行再部署、再推动。

2月份外资对保险股“感情”分化看好人保冷淡平安与国寿

《证券日报》记者据东方财富(300059)Chioce数据统计，1月份，北向资金对A股五大保险股(中国平安(601318)、中国人寿(601628)、中国人保(601319)、中国太保(601601)、新华保险(601336))均进行加仓。而2月份，北向资金持仓态度出现分化，减仓了寿险业务比重较大的中国平安、中国人寿与中国太保；同时，继续大幅加仓产险业务比重较高的中国人保。

券商3月份金股名单揭晓五大看点暗含春季行情“密码”？

《证券日报》记者梳理20家券商三月份金股研究报告发现，共有173只个股被推荐。此外，电子、电力设备、医药生物等行业获券商看好。

二、宏观经济：

1、国家统计局：2月，中国制造业PMI为50.2%，环比上升0.1个百分点，继续高于临界点，制造业景气水平略有上升；非制造业PMI为51.6%，环比上升0.5个百分点，高于临界点，非制造业总体恢复步伐有所加快。

2、2月财新中国制造业PMI录得50.4，环比回升1.3个百分点，显示制造业整体景气度恢复扩张，但改善率轻微，仍低于长期均值。专家称，2月制造业景气度回升，供给恢复，需求改善更为明显，企业家乐观预期增强。

3、商务部：2021年中国外贸增长21.4%，达到39.1万亿元人民币。以美元计，规模连续跨了5万亿、6万亿两个台阶，达到6.05万亿美元，增速30%，是2010年以来的新高。

4、农业农村部：发布《关于落实党中央国务院2022年全面推进乡村振兴重点工作部署的实施意见》提出，稳定生猪基础产能，确保能繁母猪存栏量稳定在4100万头左右。深入推进“万企兴万村”行动，引导龙头企业参与脱贫地区产业发展。

5、教育部：要坚决禁止强制要求家长和学生购买终端设备和数字服务，防止增加群众的经济负担。

6、2020年3月1日，新证券法正式实施。同日，沪深交易所发布关于公开发行公司债券实施注册制相关业务安排。同花顺(300033)iFinD数据显示，2020年3月1日至2022年2月28日，两年间公司债券发行数量为7862只，发行规模达7.01万亿元。其中，一般公司债券发行规模3.35万亿元，私募公司债券发行规模3.65万亿元。

7、隔夜shibor报1.801%，下跌43.3个基点；7天shibor报2.029%，下跌22个基点；3个月期shibor报2.366%，下跌0.4个基点。

8、两市融资余额：截至3月1日，上交所融资余额报8583.05亿元，较前一交易日增加2.94亿元；深交所融资余额报7743.43亿元，较前一交易日增加12.38亿元；两市合计16326.48亿元，较前一交易日增加15.32亿元。

三、行业动态：

1、深圳市：2月，深圳全市二手商品住宅仅成交823套，成交面积为7.66万平方米，同比大跌约78%。这是深圳近15年二手住宅月度成交首次跌破千套大关，创近15年新低。

2、克而瑞：2月，行业百强房企仅实现销售操盘金额4015.8亿元，环比降低23.5%，同比降低47.2%，较1月降幅扩大逾十个百分点，较2021年月均水平则降低56.5%。春节期间受疫情和行业信心不足影响，市场整体的供求和成交都没有明显转暖迹象。

3、中钢协：介绍了旨在加强资源保障的“基石计划”主要内容，该计划为满足全球铁素资源保障应运而生。力争实现到2025年，实现国内矿产量、废钢消耗量和海外权益矿分别达到3.7亿吨、3亿吨和2.2亿吨。

4、集邦咨询：2021年第四季智能手机生产总量达3.56亿支，季增9.5%，创下2021年单季最大涨幅。该季主要成长动能来自苹果新机所贡献。然而，由于供应链仍存在零部件供应不足的问题，部分品牌的生产表现受到局限，相较疫情前期，季度生产总数都略显衰退。

四、公司新闻：

1、小鹏汽车在2022年2月共交付6225辆智能电动车，同比增长180%。2月份交付量包括3537辆小鹏P7智能轿跑，同比增长151%。小鹏P5智能家轿在2月份交付2059辆，自2021年9月上市以来累计总交付达到13953辆。此外，G3和G3i智能紧凑型SUV系列在2022年2月共交付629辆。

2、理想汽车-W(02015)发布公告，该公司于2022年2月交付8414辆理想ONE，同比增长265.8%。自上市以来，理想ONE累计交付量已达14.477万辆。

3、岁宝百货(00312)公布，公司预计2021财政年度股东应占亏损将增至人民币4亿元至人民币4.3亿元，而2020年12月31日止年度则录得股东应占亏损人民币7510万元。

4、德琪医药-B(06996)公布，新加坡卫生科学局(HSA)已批准公司同类首款口服XPO1抑制剂，XPOVIO(塞利尼索)与硼替佐米和地塞米松联用治疗既往接受过至少一种疗法的多发性骨髓瘤(MM)成人患者；与地塞米松联用治疗既往接受过至少四种疗法且其疾病对至少两种蛋白酶体抑制剂、至少两种免疫调节剂及一种抗CD38单克隆抗体(五药)难治的复发或难治性多发性骨髓瘤(rrMM)成人患者，以及作为单一疗法治疗既往接受过至少两线治疗、不符合造血干细胞移植条件的复发╱难治性弥漫大B细胞淋巴瘤(rrDLBCL)成人患者的新药上市申请。

五、研报精点：

1、交银国际发研报指，2021年信义光能实现收入/归母净利润160.6亿/49.2亿港元，同比增长30.4%/8.0%，其中下半年收入/归母净利润同+3.9%/-41.3%，低于该行预期，主要是由于光伏玻璃销量低于预期。受产线建设原材料短缺、能耗双控、听证会尚未召开等因素影响，公司光伏玻璃扩产进度相比原计划有所推迟。基于业绩低于预期和扩产推迟，交银下调2022-23年每股基本盈利预测8%，并引入2024年盈利预测。交银基于2022年预测市盈率25倍，下调目标价至16.24港元（原17.40港元），维持买入评级。

2、交银国际发研报指，京东继续增持达达，以5.46亿美元及战略资源投入完成股票认购，持股比例由46%增至52%，实现并表。达达业务分为本地即时零售平台京东到家和本地即时配送平台达达快送。收入中来自京东集团的占比持续下降，京东到家及同城配送收入占比提升，2020年分别为40%和20%。京东和达达的合作包括京东物流最后一公里配送外包、京东App首页给予京东到家一级入口，及于京东App联合推出小时购和“附近”频道。京东“小时购”买家渗透率仍有较大提升空间。交银预计京东从3月开始合并达达报表，对22年收入/利润影响分别为0.7%/-3%。预计去年4季度业绩稳健增长，1季度增速有望继续跑赢大盘，现价对应22年零售业务PEG0.8倍。维持买入评级，目标价104美元/403港元。

六、昨日沪深港：

沪深股市：周二，A股三大指数全天震荡走高，延续反弹之势，截止收盘，沪指涨0.77%，深成指涨0.24%，创业板指涨0.16%。北向资金全天净买入32.76亿元，其中沪股通净买入28.07亿元，深股通净买入4.7亿元。板块方面，猪肉、旅游、教育、煤炭等板块涨幅居前，贵金属、盐湖提锂、草甘膦、医疗器械等板块跌幅居前。

港股：周二，恒生指数涨0.21%报22761点，国企指数涨0.36%报8053点，恒生科技指数涨0.74%报5155点。

港股通资金流：周二，南向资金净流入28.78亿元，港股通(沪)净流入25.12亿元，港股通(深)净流入3.66亿元。北向资金净流入64.58亿元，沪股通净流入42.25亿元，深股通净流入22.33亿元。

港股通标的市场资金流向：周二，腾讯控股(00700)，美团-Ｗ(03690)，药明生物(02269)的市场资金净流入金额位列市场前三，分别净流入15.67亿元，3.39亿元，2.78亿元。长城汽车(601633)(02333)，吉利汽车(00175)，中国电力(02380)的市场资金净流出金额位列市场前三，分别净流出8629.54万元，6748.69万元，5360.99万元。

七、新股IPO：

1、据港交所披露，中天建设(湖南)集团有限公司向港交所提交上市申请，Grande Capital Limited为其独家保荐人。

2、金茂服务(00816)招股第三天，综合部分券商数据，截至3月1日18时22分，该公司录得孖展额约0.4755亿元，以公开发售募资额0.83亿元算，认购未足额。其中，富途借出0.21亿元，辉里证券借出0.15亿元，华盛借出0.0478亿元。预期股份于2022年3月10日上市。

八、隔夜外盘：

美国股市：周二，截至收盘，道指跌597.65点，跌幅为1.76%，报33294.95点；纳指跌218.94点，跌幅为1.59%，报13532.46点；标普500指数跌67.68点，跌幅为1.55%，报4306.26点。

欧洲股市：周二，截至收盘，法国CAC40指数跌3.94%，德国DAX30指数跌3.85%，英国富时100指数跌1.72%。